Opties Terug naar discussie overzicht

Geschreven AEX opties doorrollen

1. [verwijderd] 13 november 2007 18:11

   auteur info

   • [verwijderd]

     Lid sinds: 01 jan 0001

     Laatste bezoek: 01 jan 0001

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 0

   •    Aantal posts: 0

   
   Zijn er hier mensen die ervaring hebben met het naar boven doorrollen van geschreven AEX call opties. Volgens mij zal dit uiteindelijk altijd een winst opleveren, of heb ik het mis?
   
   Graag jullie ervaringen.
   
   
2. zallumpie 16 juni 2008 12:23

   auteur info

   • zallumpie

     Lid sinds: 16 mei 2006

     Laatste bezoek: 04 nov 2024

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 1

   •    Aantal posts: 25

   Winst is de vraag. Wel heb je op korte termijn meer geld in de knip. De aflopende, terug te kopen optie is meestal (niet altijd) goedkoper dan de langerlopende die je schrijft. Maar winst heb je pas als al je posities gesloten zijn en je meer geld hebt dan toen je begon.
3. [verwijderd] 16 juni 2008 22:53

   auteur info

   • [verwijderd]

     Lid sinds: 01 jan 0001

     Laatste bezoek: 01 jan 0001

   • Aanbevelingen

     Ontvangen: 0

     Gegeven: 0

   •    Aantal posts: 0

   Was dat maar waar!
   
   Probeer maar eens door te rollen als index 20 punten door stijgt en je serie ITM is.
   Wanneer neem je dan verlies/winst?
   Lees de volgende optie strategie maar een door en handel via deze winst/verlies methode.
   De short-strangle strategie zou je enigszins kunnen beschermen tijden een plotselinge daling/stijging.Of je maak een spreadje kijk op www.weekopties.nl/rekenvoorbeelden.html
   
   Willem
   
   Optiestrategieën: (Short Strangle)
   Zeker in een periode dat u weinig extreme verrassingen verwacht, kunt u denken
   aan het opzetten van een short strangle.
   Dit is het (out of the money) schrijven van zowel een call als put optie.
   Wat u vervolgens hoopt, is dat de koers binnen de bandbreedte van de
   uitoefenprijzen blijft.
   Stel even, een onderliggende waarde staat op 100.
   U kunt dan een put 80 en een call 120 schrijven.
   Zolang de koers tussen die 80 en 120 blijft is er niets aan de hand. Iedere dag die
   verloopt, is uw winst. Immers, ondertussen loopt wel de verwachtingswaarde uit de
   optiepremie.
   Waar zit het risico?
   Stel even dat de koers wel bij één van die uitoefenprijzen komt, dan gaat het pijnlijk
   worden.
   U moet dan bij deze strategie niet wachten tot het zo ver is, maar u moet al eerder
   anticiperen.
   Stel even dat de koers oploopt tot 115.
   U kan dan de geschreven put al tegen veel minder premie terugkopen. Die winst is
   binnen.
   Vervolgens rolt u de geschreven call op tijd door, naar bijvoorbeeld een maand
   verder en een 5 of 10 punten hogere uitoefenprijs. Tegelijkertijd schrijft u hernieuwd
   een put, maar dan ook in die nieuwe uitoefenmaand. Die put kunt u schrijven op de
   oorspronkelijke 80 als de pr3emie interessant is, maar u kunt bij een koers van 115
   natuurlijk ook mee omhoog gaan en schrijven op 90 of 95. De te verkrijgen premie is
   dan ongetwijfeld interessanter op die hogere uitoefenprijs.
   Een prachtige methode, maar er is een risico en dat risico is dat u een keer niet op
   tijd zult zijn om door te rollen. Dan gaat het u geld kosten.
   Mijn uitgangspunt is dan altijd geweest, liever een verlies snel genomen en daarmee
   beperkt houden, dan de regie over de portefeuille verliezen en een klein verlies
   laten oplopen tot een onhoudbaar groot verlies.
   Het is onmogelijk om altijd winst te maken, dus houdt u er rekening mee dat u in
   deze strategie af en toe een verlies zult moeten slikken. U moet er echter alles aan
   doen om dat te voorkomen en hou het spel dan altijd voor u.
   Om deze strategie goed te kunnen uitvoeren, is het nodig dat u voldoende cash als
   margin aanhoudt en dat ook de beurs voor voldoende optieseries zorgt, zodat u
   ruimte tot handelen heeft. Niets is zo vervelend als moeten constateren dat uw
   strategie vastloopt op het feit dat de series op zijn. Zorg er dus voor dat u dit alleen
   doet in opties die veel verhandeld worden en waar veel series van zijn.