Woman in Chains32 schreef op 27 februari 2020 13:09:
[...]
Je hebt meerdere varianten van omzet binnen de sector:1) Omzet hoofdzakelijk op basis van directe medicijnverkopen met eigen marketing/verkoop, distributie- en productiekosten.
2) Omzet hoofdzakelijk op basis van royalties met beperkte eigen marketing/verkoop, distributie- en productiekosten.
Galapagos is naar mijn smaak in te delen in categorie 2.
> Big Pharma kan je m.i. waarderen op omzet x factor.
> Biotech, en dus ook Galapagos, m.i. waarderen op toekomstige operationele winst/kasstromen/contant maken/risicofactor.
Op basis hiervan is er nog een heel mooi rendement te behalen bij voortgaand succes Filgotinib (GLPG0634), GLPG1690, TOLEDO (GLPG3312/3970/4399), en nog achter de hand GLPG1972. Plus dat er nog talrijke programma's in ontwikkeling zijn, zoals voor diabetes type 2 etc.
TOLEDO-programma geeft in 2020 al zeer belangrijke veiligheids- en werkzaamheidsdata. Vandaag de laatste dag van GLPG3312 studie > zie groep S. Daarna start het analyseren. Snel meer.
www.geneesmiddelenonderzoek.nl/meedoe...We hebben het gezien bij analisten. Bij een stijgende koers in een nieuwsarme periode komt er zomaar $50 dollar bij op het koersdoel. Sommige hollen achter de koers aan.
Je moet vooruit anticiperen, en kansinschatting maken dat Filgotinib slaagt in UC, TOLEDO veilig & werkzaam is, GLPG1690 verder succes boekt in IPF/SSc.
De woorden van management na publicatie jaarcijfers en waarde die Gilead bijvoorbeeld aan GLPG1690 toekent en de huidige verhalen van patiënten binnen de ISABELA studies zijn de uitgangspunten voor een mooie investering.
Pretaties Galapagos NV hebben velen al veel fortuin gebracht: dit is nog maar het begin volgens management. Dat hoor je toch graag bij huidig track record.