PhilipBe2 schreef op 1 januari 2023 15:03:
Hoi PhilipEn wat brengt 2023?
Geld wordt er duidelijk verdient, het loopt lekker binnen...
Dus hét thema van dit jaar wordt het reeds aangekondigde dividend over het boekjaar 2023.... (en wat wordt beslist ivm het uitgestelde dividend? ).
Dividend is dit jaar reeds veelvuldig en uitgebreid besproken en ik heb dit punt dan ook bewust niet aangehaald in de opening.
De insteek van URW is nu dat het dividend wordt hervat over 2023(zie oa bovenstaand punt onder kopje 'financial resources').
De kans is echter zeer reeel(wellicht wijsheid/ noodzaak) om nogmaals uit te stellen(fiscaal verlies zal waarschijnlijk toenemen bij dalende taxatiewaarden en LTV moet niet te hoog oplopen). FY2022 zal ons snel verlichten.Ook of Mr. Bessler een tweede termijn ambieert lijkt me heel relevant voor de strategie.
En wat met Mr. Niel? Blijft hij op ongeveer 28% of bouwt hij af, Zijn vele call opties lopen waardeloos af, rolt hij ze door?
Ik denk dat als(!) één van beider heren een exit zoekt, ze dat pas zullen doen als de herstructurering(die nu vertraging oploopt) in een verder stadium zit en of/ de rentes weer zijn ingezakt(waarbij het koersniveau weer hoger zal zijn).
Me dunkt niet dat ze na al hun werk en na niet eerder te zijn uitgestapt(oa Covid-periode) ze nu opeens in het zwaarst van de storm verliezen gaan nemen.
Maar hey, wie weet zie ik dit verkeerd. Niel Koerts plaatst deze ochtend een column waarin hij URW als grootste verwachte bleeder voor 2023 noemt... Onderwijl wordt Wereldhave in het laatste IEX-magazine van het jaar als een van de 19 meest(wereldwijde) kansrijke aandelen van 2023 genoemd door diezelfde redactie.. Nu jij weer, WH heeft eerder en meer afgewaardeerd en zit op het goede pad, maar heeft ook zo zijn problematieken en is er ook nog niet(kijk simpelweg naar % shorters per fonds. NB ik zit long in beide fondsen).
We gaan het zien Philip, zoals ik al zei in de openingspost, aardig wat onzekerheden over 2023. Het NVM Business Sectorrapport Winkelruimtemarkt 2022 dd 15 dec zei het volgende over retail en verwachting waarden Quote '
Het voordeel voor de winkelmarkt is dat deze, ten opzichte van andere beleggingscategorieën, al een flinke prijscorrectie te verwerken heeft gekregen in de afgelopen jaren. Hierdoor mag worden verwacht dat de impact van de gestegen rente op de winkelmarkt minder groot is.'.Uiteraard betreft dit de verwachting voor de NL-markt, maar dit speelt internationaal natuurlijk ookMijn beste wensen voor het nieuwe jaar.
Dank je, jij ook het allerbeste. Dat je mooie tochten mag maken dit jaar !